“優(yōu)創(chuàng)新、高成長”特色更加鮮明、“高質(zhì)量”上市公司群體日漸豐富、監(jiān)管效能持續(xù)提升……2022年，深交所全面貫徹新發(fā)展理念，積極服務(wù)國家戰(zhàn)略全局和實(shí)體經(jīng)濟(jì)發(fā)展，著力推動(dòng)提高上市公司質(zhì)量，激發(fā)市場主體活力，加快構(gòu)建新發(fā)展格局，全力維護(hù)資本市場全年平穩(wěn)運(yùn)行。2023年，深交所將圍繞制度、監(jiān)管、服務(wù)多維度深入推動(dòng)上市公司的高質(zhì)量演進(jìn)，為服務(wù)構(gòu)建新發(fā)展格局和實(shí)現(xiàn)經(jīng)濟(jì)高質(zhì)量發(fā)展注入新動(dòng)能。
(資料圖)
打造“高質(zhì)量”上市公司群體多層次市場體系再進(jìn)階
聚焦服務(wù)國家重點(diǎn)發(fā)展戰(zhàn)略，持續(xù)深化鞏固多元包容的深市市場體系，為不同發(fā)展階段、不同類型的企業(yè)提供融資支持，2022年，一批上市公司通過深交所助力迎來了高質(zhì)量發(fā)展新契機(jī)。
數(shù)據(jù)顯示，2022年，深市主板新增上市公司40家，IPO融資318.81億元。合并后的深市主板已匯聚行業(yè)規(guī)模龍頭企業(yè)超過130家，科技龍頭企業(yè)近50家，成為市場化藍(lán)籌企業(yè)和細(xì)分行業(yè)冠軍聚集地；創(chuàng)業(yè)板則新增上市公司150家，IPO融資1796.37億元，華大九天、江波龍等一批科技創(chuàng)新能力突出的企業(yè)上市，上市公司達(dá)到1232家，總市值超11萬億元，在先進(jìn)制造、數(shù)字經(jīng)濟(jì)、綠色低碳等重點(diǎn)領(lǐng)域優(yōu)勢凸顯，九大戰(zhàn)略新興產(chǎn)業(yè)公司合計(jì)市值占比超過70%，“優(yōu)創(chuàng)新、高成長”特色更加鮮明。
推動(dòng)市場化并購重組與再融資方面，2022年，深市上市公司累計(jì)實(shí)施完成再融資235單，融資金額3322.89億元，久吾高科等21家創(chuàng)業(yè)板公司通過“小額快速”機(jī)制高效解決資金需求；深市公司全年累計(jì)實(shí)施完成重大資產(chǎn)重組43單，交易金額1611.32億元。支持全球最大風(fēng)電運(yùn)營商龍?jiān)措娏ξ蘸喜T平能，中國能建分拆民爆龍頭易普力與南嶺民爆重組實(shí)現(xiàn)A股上市，民營煉化龍頭東方盛虹通過并購戰(zhàn)略轉(zhuǎn)型新能源材料領(lǐng)域。
持續(xù)優(yōu)化多層次市場體系，2022年，《創(chuàng)業(yè)板企業(yè)發(fā)行上市申報(bào)及推薦暫行規(guī)定(2022修訂)》發(fā)布，細(xì)化明確了成長型創(chuàng)新創(chuàng)業(yè)企業(yè)評價(jià)標(biāo)準(zhǔn)，積極做好全面實(shí)行注冊制各項(xiàng)準(zhǔn)備。同年，還發(fā)布了《關(guān)于北京證券交易所上市公司向創(chuàng)業(yè)板轉(zhuǎn)板辦法(試行)》，瀚博高新、泰祥股份兩家企業(yè)轉(zhuǎn)板至創(chuàng)業(yè)板。研究進(jìn)一步優(yōu)化并購重組、再融資機(jī)制，支持上市公司聚焦主業(yè)、規(guī)范發(fā)展、做優(yōu)做強(qiáng)。
充分用好國際市場支持深市企業(yè)發(fā)展也在2022年碩果累累。持續(xù)深化互聯(lián)互通存托憑證業(yè)務(wù)，2022年7月啟動(dòng)“深瑞通”，格林美、巨星科技、國軒高科、樂普醫(yī)療、欣旺達(dá)、東方盛虹6家深市上市公司成功發(fā)行GDR，合計(jì)融資26.1億美元，實(shí)現(xiàn)“兩個(gè)市場兩種資源”高水平互聯(lián)互通，對企業(yè)開拓海外市場、優(yōu)化股東結(jié)構(gòu)及豐富融資渠道發(fā)揮了積極作用。
公司治理、信息披露“雙輪驅(qū)動(dòng)” 一線監(jiān)管效能持續(xù)提升
以公司治理、信息披露為抓手，深交所2022年積極引導(dǎo)上市公司構(gòu)建規(guī)范發(fā)展新格局。
通過持續(xù)開展公司治理專項(xiàng)行動(dòng)，深交所對上市公司治理情況進(jìn)行全面體檢，督促公司及時(shí)整改發(fā)現(xiàn)問題。截至2022年末，整改完成率達(dá)90%以上。同時(shí)，控制權(quán)爭奪、承諾不履行等突出問題也得到有效解決。
圍繞提高“關(guān)鍵少數(shù)”責(zé)任意識，強(qiáng)化上市公司“第一課”制度，交易所還積極組織公司治理類等各項(xiàng)培訓(xùn)34場，約1.5萬家次公司、6萬人次參加培訓(xùn)；組織開展“十新破局”系列業(yè)績說明會(huì)，深市2295家公司召開2021年業(yè)績說明會(huì)，占比近九成，投資者關(guān)系管理進(jìn)一步強(qiáng)化；環(huán)保信息披露力度也不斷加大。數(shù)據(jù)顯示，2022年2500多家公司披露履行社會(huì)責(zé)任信息，550家披露社會(huì)責(zé)任報(bào)告或ESG報(bào)告，同比增加100余家。
夯實(shí)日常監(jiān)管提升信息披露質(zhì)量方面，2022年初，《股票上市規(guī)則》修訂發(fā)布，整合形成13件自律監(jiān)管指引和4件自律監(jiān)管指南，整合后規(guī)則數(shù)量下降超七成，自律監(jiān)管規(guī)則體系更加簡明友好。同時(shí)，持續(xù)完善制度供給，發(fā)布可轉(zhuǎn)債、破產(chǎn)重整信息披露指引。
統(tǒng)計(jì)數(shù)據(jù)顯示，2022年累計(jì)公開各類函件2871份，督促上市公司及相關(guān)信息披露義務(wù)人及時(shí)、準(zhǔn)確地披露信息，提升信息披露的針對性、有效性、一致性；嚴(yán)防熱點(diǎn)題材炒作，深交所對元宇宙等概念炒作以及雅本化學(xué)、中通客車、競業(yè)達(dá)、*ST亞聯(lián)等股價(jià)明顯異動(dòng)的公司及時(shí)出手，采取發(fā)函問詢、核查交易、停牌核查等措施，持續(xù)強(qiáng)化信息披露與異常交易聯(lián)動(dòng)監(jiān)管。
以扎實(shí)抓好監(jiān)管主責(zé)主業(yè)為中心，過去一年，更精準(zhǔn)、更有效的監(jiān)管令市場生態(tài)優(yōu)化更進(jìn)一步。按照“抓兩頭、帶中間”的思路，提升監(jiān)管精準(zhǔn)度和有效性。一方面，抓好頭部公司監(jiān)管。建立頭部公司檔案卡，對頭部公司做到“心中有數(shù)，應(yīng)對有序”。另一方面，聚焦風(fēng)險(xiǎn)公司監(jiān)管。定期摸排上市公司風(fēng)險(xiǎn)，強(qiáng)化股債基聯(lián)動(dòng)監(jiān)管，密切關(guān)注重點(diǎn)機(jī)構(gòu)及大型企業(yè)風(fēng)險(xiǎn)情況。做好風(fēng)險(xiǎn)個(gè)案監(jiān)管，督促*ST海倫、真視通、南玻A等公司股權(quán)之爭合法合規(guī)進(jìn)行，密切關(guān)注房地產(chǎn)公司停工和“斷供”風(fēng)險(xiǎn)，督促相關(guān)公司充分提示風(fēng)險(xiǎn)。
2022年是退市新規(guī)實(shí)施見效的關(guān)鍵之年，也是退市監(jiān)管形勢嚴(yán)峻復(fù)雜的一年。2022年，深交所嚴(yán)格按照退市標(biāo)準(zhǔn)和程序?qū)?4家公司作出退市決定，退市家數(shù)接近過去三年總和，“有進(jìn)有出、優(yōu)勝劣汰”的良性市場生態(tài)加速形成。
嚴(yán)厲打擊違法違規(guī)行為方面，深交所全面修訂并從嚴(yán)設(shè)置紀(jì)律處分實(shí)施標(biāo)準(zhǔn)。區(qū)分財(cái)務(wù)造假和一般的會(huì)計(jì)差錯(cuò)更正行為，提高財(cái)務(wù)造假紀(jì)律處分的時(shí)效性。將指使造假的控股股東、實(shí)控人、未勤勉盡責(zé)的中介機(jī)構(gòu)納入處分范圍，“零容忍”懲治財(cái)務(wù)造假。新增對控股股東、實(shí)控人等濫用控制地位實(shí)施占用擔(dān)保等惡性違規(guī)行為可以實(shí)施公開認(rèn)定的規(guī)則，加大對“關(guān)鍵少數(shù)”追責(zé)力度。對違規(guī)行為及時(shí)“亮劍”，2022年對上市公司及相關(guān)當(dāng)事人作出紀(jì)律處分決定書254份，對135家次公司、887人次責(zé)任人員予以公開譴責(zé)或通報(bào)批評處分。
在著力解決上市公司突出問題過程中，堅(jiān)決落實(shí)“零容忍”要求，嚴(yán)厲打擊財(cái)務(wù)造假等惡性違法違規(guī)行為，深交所全年對18單財(cái)務(wù)造假案件、43單占用擔(dān)保案件進(jìn)行紀(jì)律處分，加大“首惡”打擊力度，公開譴責(zé)219人次，公開認(rèn)定35人次不適合擔(dān)任董監(jiān)高，公開認(rèn)定人數(shù)同比增長84%。嚴(yán)抓年報(bào)會(huì)計(jì)監(jiān)管，突出財(cái)務(wù)信息審查，聚焦財(cái)務(wù)造假、占用擔(dān)保等重點(diǎn)問題。
另外，監(jiān)管“數(shù)智化”轉(zhuǎn)型也在加快推進(jìn)。2022年，深交所大力推進(jìn)企業(yè)畫像系統(tǒng)建設(shè)，持續(xù)優(yōu)化系統(tǒng)功能，完成財(cái)務(wù)舞弊風(fēng)險(xiǎn)識別模塊建設(shè)，推進(jìn)紀(jì)律處分與行政處罰全鏈條案例庫、資本系分析、資本運(yùn)作全鏈條監(jiān)控模塊建設(shè)，助力提升監(jiān)管工作質(zhì)效。強(qiáng)化數(shù)據(jù)治理，進(jìn)一步拓寬內(nèi)外部數(shù)據(jù)，提升系統(tǒng)的風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警功能。
改革創(chuàng)新主線明晰多維度探索高質(zhì)量發(fā)展有效路徑
記者獲悉，深交所貫徹落實(shí)證監(jiān)會(huì)《推動(dòng)提高上市公司質(zhì)量三年行動(dòng)方案》，制定新一輪提高上市公司質(zhì)量行動(dòng)方案。方案圍繞優(yōu)化監(jiān)管規(guī)則體系、夯實(shí)公司治理基礎(chǔ)、提高信息披露質(zhì)量、優(yōu)化上市公司結(jié)構(gòu)、推動(dòng)公司穩(wěn)健發(fā)展、打擊違法違規(guī)行為、提升監(jiān)管服務(wù)效能、構(gòu)建良性發(fā)展生態(tài)等八方面工作，明確推動(dòng)提高上市公司質(zhì)量的時(shí)間表、路線圖、任務(wù)書，力爭經(jīng)過三年努力，進(jìn)一步鞏固深市上市公司高質(zhì)量發(fā)展基礎(chǔ)，推動(dòng)形成一批主動(dòng)服務(wù)國家戰(zhàn)略、創(chuàng)新能力突出、公司治理規(guī)范、經(jīng)營業(yè)績長期向好、投資者回報(bào)持續(xù)增強(qiáng)、積極履行社會(huì)責(zé)任的上市公司群體。
下一步，深交所將以深入推進(jìn)實(shí)施新一輪提高上市公司質(zhì)量行動(dòng)計(jì)劃為主線，通過“三個(gè)增強(qiáng)、三個(gè)塑造”探索高質(zhì)量發(fā)展路徑，用制度的高質(zhì)量、監(jiān)管的高質(zhì)量、服務(wù)的高質(zhì)量推動(dòng)上市公司發(fā)展的高質(zhì)量，為服務(wù)構(gòu)建新發(fā)展格局和實(shí)現(xiàn)經(jīng)濟(jì)高質(zhì)量發(fā)展注入新動(dòng)能。
在塑造多元包容的創(chuàng)新支持市場機(jī)制方面，深交所將進(jìn)一步突出主板藍(lán)籌市場特色，增強(qiáng)對科技創(chuàng)新企業(yè)的包容度；持續(xù)優(yōu)化以上市規(guī)則為核心、自律監(jiān)管指引為主干、自律監(jiān)管指南為補(bǔ)充的自律監(jiān)管規(guī)則體系，提升自律監(jiān)管規(guī)則體系的科學(xué)性；探索建立分層次、差異化的信息披露制度，研究制定特定行業(yè)信息披露指引，提升規(guī)則在新形勢下的適應(yīng)性；研究進(jìn)一步優(yōu)化并購重組再融資機(jī)制，推動(dòng)產(chǎn)業(yè)鏈、供應(yīng)鏈貫通融合；穩(wěn)妥推進(jìn)互聯(lián)互通存托憑證業(yè)務(wù)擴(kuò)大實(shí)施，持續(xù)推動(dòng)上市公司赴境外發(fā)行GDR。
聚焦監(jiān)管主責(zé)主業(yè)，深入推進(jìn)監(jiān)管轉(zhuǎn)型，深交所將嚴(yán)格落實(shí)資本市場風(fēng)險(xiǎn)預(yù)防預(yù)警處置問責(zé)制度，提升監(jiān)管系統(tǒng)性時(shí)效性。同時(shí)，還將落實(shí)分類監(jiān)管要求，抓好頭部公司監(jiān)管和風(fēng)險(xiǎn)問題處置，構(gòu)建風(fēng)險(xiǎn)綜合防范化解體系；夯實(shí)公司治理基礎(chǔ)，提升公司治理內(nèi)生動(dòng)力，健全公司治理監(jiān)管規(guī)則，完善公司治理內(nèi)部機(jī)制，提高各類主體的公司治理參與度，推動(dòng)解決承諾不履行、濫用表決權(quán)委托等突出問題；緊盯“關(guān)鍵少數(shù)”，加大對“首惡”的懲戒力度，嚴(yán)厲打擊財(cái)務(wù)造假、占用擔(dān)保等惡性違法違規(guī)行為；暢通多元化退市渠道，堅(jiān)持推動(dòng)風(fēng)險(xiǎn)出清；強(qiáng)化科技監(jiān)管，構(gòu)建“人工+科技+平臺(tái)”深度融合的監(jiān)管體系，提高監(jiān)管數(shù)字化智能化水平。
圍繞共建共治共享的良性市場生態(tài)，深交所將在“協(xié)同性”方面狠下功夫。堅(jiān)持兩個(gè)“毫不動(dòng)搖”，建設(shè)全鏈條、全過程的上市公司服務(wù)體系，支持深化國資國企改革，促進(jìn)民營經(jīng)濟(jì)發(fā)展壯大。圍繞先進(jìn)制造、數(shù)字經(jīng)濟(jì)、綠色低碳等重點(diǎn)領(lǐng)域，常態(tài)化開展創(chuàng)享薈、行業(yè)培訓(xùn)、行業(yè)沙龍等活動(dòng)，為企業(yè)搭建溝通橋梁。統(tǒng)籌支持疫情防控和經(jīng)濟(jì)社會(huì)發(fā)展，努力提供更有彈性有溫度的監(jiān)管。壓實(shí)中介機(jī)構(gòu)責(zé)任，督促各方歸位盡責(zé)。加強(qiáng)與地方政府等各方協(xié)調(diào)，不斷推動(dòng)優(yōu)化政策環(huán)境和生態(tài)體系。
（文章來源：經(jīng)濟(jì)參考網(wǎng)）
標(biāo)簽： 上市公司監(jiān)管
